德本律师
德本律师法律网
2.nj64.com
南京德本律师电话025-84110110

具体什么是股权投资?

具体什么是股权投资?
  
  【股权投资的定义及特点】
  
  股权投资(一般长期)是指通过投资拥有被投资单位的股权,投资企业成为被投资单位的股东,按所持股份比例享有权益并承担责任。
  
  狭义的股权投资又指私募股权投资,私募股权投资,即Private Equity,简称PE,是指投资于非上市股权,或者上市公司非公开交易股权的一种投资方式。私募股权投资的资金来源,既可以向社会不特定公众募集,也可以采取非公开发行方式,向有风险辨别和承受能力的机构或个人募集资金。
  
  【长期股权投资】
  
  一、长期股权投资具有如下特点:
  
  1、长期持有;
  
  2、获取经济利益,并承担相应的风险;
  
  3、除股票投资外,长期股权投资通常不能随时出售;
  
  4、长期股权投资相对于长期债权投资而言,投资风险较大。
  
  二、长期股权投资的类型
  
  长期股权投资依据对被投资单位产生的影响,分为控制、共同控制、重大影响和无控制、无共同控制且无重大影响四种类型。
  
  三、长期股权投资成本的确定
  
  长期股权投资取得时的成本,是指取得长期股权投资时支付的全部价款,或放弃非现金资产的公允价值,或取得长期股权投资的公允价值,包括税金、手续费等相关费用。长期股权投资的成本确定,包括取得时投资成本的确定和持有期间投资成本的再确定。
  
  1、取得时投资成本的确定
  
  (1)以支付现金取得的长期股权投资,按支付的全部价款作为投资成本,包括支付的税金、手续费等相关费用。
  
  (2)以放弃非现金资产取得的长期股权投资。各种待摊销的费用不能作为非现金资产作价投资。
  
  以放弃非现金资产取得的长期股权投资,在会计处理上主要解决如下三个问题:
  
  ①如何确定长期股权投资的成本;
  
  ②公允价值与投出的非现金资产账面价值差额的处理;
  
  ③资本公积准备项目的处理。
  
  2、取得投资后投资成本的再确定
  
  在投资持有期间内,如发生下列变化,投资成本应作调整:
  
  (1)成本法核算的长期股权投资,收到被投资单位分派的属于投资前累积盈余的分配额,冲减投资成本的,其投资成本应按扣除收到的利润或现金股利后的差额作为新的投资成本。
  
  (2)取得股权投资后,由于增加或减少被投资单位股份,而使原长期股权投资由成本法改为权益法核算,或由权益法改为成本法核算,则按原投资账面价值作为投资成本。
  
  (3)权益法核算的长期股权投资,投资成本与应享有被投资单位所有者权益份额的差额即股权投资差额,作为投资成本的调整,投资成本按调整股权投资差额后的金额确定。
  
  四、长期股权投资损益的确认
  
  1、投资收益确认的两种观点
  
  长期股权投资有两种收益观点,由此产生两种损益确认方法:
  
  (1)以收到利润或现金股利时确认收益;
  
  (2)按所持股权所代表的所有者权益的增减变动确认收益。
  
  2、长期股权投资的成本法
  
  (1)成本法的适用范围
  
  投资准则中规定,下列情况下应采用成本法核算:
  
  ①投资企业对被投资单位无控制、无共同控制且无重大影响。
  
  ②被投资单位在严格的限制条件下经营,其向投资企业转移资金的能力受到限制。
  
  (2)成本法的核算方法
  
  长期股权投资采用成本法核算的一般程序如下:
  
  ①初始投资或追加投资时,按照初始投资或追加投资时的投资成本增加长期股权投资的账面价值。
  
  ②被投资单位宣告分派的利润或现金股利,投资企业按应享有的部分,确认为当期投资收益。
  
  3、长期股权投资的权益法
  
  (1)权益法的适用范围
  
  投资企业对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响时,长期股权投资应采用权益法核算。
  
  (2)权益法的核算方法
  
  长期股权投资采用权益法核算的一般程序如下:
  
  ①初始投资或追加投资时,按照初始投资或追加投资时的投资成本增加长期股权投资的账面价值。
  
  ②投资后,随着被投资单位所有者权益的变动而相应调整增加或减少长期股权投资的账面价值。
  
  4、成本法与权益法的转换
  
  当投资企业对被投资单位的持股比例下降,或其他原因对被投资单位不再具有控制、共同控制和重大影响时,应终止采用权益法,改按成本法核算;反之,当投资企业对被投资单位的持股比例增加,或其他原因对被投资单位具有控制、共同控制和重大影响时,应终止采用成本法,改按权益法。
  
  5、股票股利的处理
  
  由于股票股利不会使所有者权益总额发生变动,所以不能作为一种收益加以确认,而应在企业的备查账簿中登记所增加的股数。
  
  6、可转换公司债券
  
  企业购入的可转换公司债券在转换为股份之前,属于债权性质,其会计处理与长期债权投资相同,并计提利息、摊销溢价或折价。行使转换权时,按账面价值结转。
  
  7、长期股权投资的处置
  
  处置长期股权投资时,按所收到的处置收入与长期股权投资账面价值的差额确认为当期投资损益,同时结转已计提的减值准备。
  
  五、股权投资的盈利模式
  
  1、价值发现阶段
  
  即通过项目寻求,发现具有投资价值的优质项目并且能够与项目方达成投资合作共识
  
  2、价值持有阶段
  
  投资人在完成对项目的尽职调查后,基金完成对项目公司的投资,成为项目公司的股东,持有项目公司的价值
  
  3、价值提升阶段
  
  投资人依托自身的资本聚合优势和资源整合优势,对项目公司的战略、管理、市场和财务,进行全面的提升,使企业的基金面得到改善优化企业的内在价值得到有效提升
  
  4、价值兑现阶段
  
  所投资项目,经过价值提升,培育2-3年后通过在资本市场公开发行股票,或者溢价出售给产业集团上市公司,实现价值的放大
  
  5、价值兑现阶段
  
  所投资项目,经过基金所投项目在资本市场上市后,基金管理人要选择合适的时机和合理价格,在资本市场抛售市场项目企业的股票,实现价值的最终兑现
  
  由文章相信大部分人了解了什么是股权投资,投资者在看到高回报的同时一定要理智的了解风险的存在以及掌握合理规避风险的方式。现在参与高净值的企业仍然可以占得先机,只要把握大的趋势做出正确的决策,不走错方向正确投资都可以在保住自己资本的同时获取利益。
  
  遇到相关问题,欢迎联系德本律师,手机:025-84110110

@德本律师简介:德本律师事务所成立于2007年,是经江苏省司法厅批准成立的合伙制律师事务所。所内专职律师实行专业化分工和资源共享,人员配置优化,法律门类齐全,能...More>>

·贪污受贿罪的特征是怎样的?
      1、犯罪客体(1)本罪侵犯的客体是国家机关工作人员的职务廉洁性。2、犯罪客观方面(2)本罪在客观方面表现为行为人利用职务上的便利,索取他人财物......


·夫妻离婚案房子子怎么判?
      夫妻离婚案房子子怎么判?(一)双方对夫妻共同财产中的房屋价值及归属无法达到协议时,人民法院按以下情形分别处理:1、双方均主张房屋所有权并且......


·最新集资诈骗条例是什么
      在我国所制定的犯罪类型中有多种,而集资诈骗是团伙作案最常用的手法,他们不仅会侵犯个人的财产安全还有可能会侵犯其他集体大部分财产所有,所以对其......


·一、民法对租赁合同期限规定是多久?
      一、民法对租赁合同期限规定是多久?《民法典》第七百零五条规定,“租赁期限不得超过二十年。超过二十年的,超过部分无效。租赁期间届满,当事人......


·解除劳动合同赔偿金支付时间怎么计算
      解除劳动合同赔偿金支付时间怎么计算支付解除劳动合同经济补偿金的时间是按照《劳动合同法》第47条规定执行,每满一年支付一个月工资的标准向劳动者......


·外省的客户欠钱不还怎么办?
      外省的客户欠钱不还怎么办?可以协商或者诉讼解决,起诉时没有约定的,到被告所在地人民法院诉讼,判决生效后申请强制执行。《中华人民共和国民事诉讼法......


·现代社会,工作是一件十分重要的事情,每一个人都希望能够找到一
      现代社会,工作是一件十分重要的事情,每一个人都希望能够找到一份好工作。一般大学生毕业之后就会积极的去寻找工作,在找到工作后应当与用人单位签订......


·商标转让合同的生效要件有哪些
      在经济全球化的当今时代之下,我国的发展也跻身前列,为了让我国的优秀产品在国际上突出,而对商标权特别重视。商标专用权因为其独特性,所以在转让或......


·刑法修正案九打击报复的相关规定
      中国是法治国家,特别是近几年,对于法这块做出了严格的规范。必须按照有法可依有法必依执法必严违法必究。对于刑法修正案九打击报复赋予了新的内容,......


·信用卡诈骗恶意透支认定方法是什么?
      现在很多年轻人在日常生活中都用信用卡进行消费,对于持卡人来说,使用信用卡就应该及时还款。如果恶意透支信用卡,经过银行多次催收不还的,可能会触......


·刑事辩护类型包括什么
      按照法律规定,刑事辩护可以分以下3种:1、自行辩护,即犯罪嫌疑人、被告人自己进行的辩护;2、委托辩护,即犯罪嫌疑人委托律师或者近亲属等进行的辩护......


首 页 | 法律咨询 | 联系我们
Copyright © 2000-2023 德本律师 All rights reserved.
律师热线:025-84110110
025-84110110
点击这里给德本律师发消息


在线法律咨询